ФРС США подняла ставку до 1,5 1,75% годовых Что ждет рынки РБК Инвестиции

Развитие бизнеса замедляется, депозиты и облигации становятся выгоднее, а делать покупки становится сложнее. В то же время предложение денег сокращается, а это значит, что и инфляция идет вниз. Но при этом сокращаются темпы роста экономики, растет безработица.

Во время дорогих денег на рынке растут в основном стоимостные активы, чьи мультипликаторы обеспечены фундаментальными факторами. Разумно придерживаться этой стратегии и криптоинвестору, отдающему предпочтение крупным проектам с доказавшей себя ценностью и масштабным и активным сообществом вокруг них. В условиях такой неопределенности многие инвесторы захотят хеджировать риски в криптовалютах. Но такое прецедентное количество рисков неизбежно приведет к высокой волатильности на крипторынке. Поэтому криптоинвесторы должны быть готовы к медвежьему рынку на протяжении всего года. Конечно, сильный доллар наносит вред биткоину и фондовому рынку.

Что такое процентная ставка ФРС

ФРС – Федеральная Резервная Система соединённых штатов Америки (Federal Reserve System) выполняет функции центрального банка в США. Но есть один сектор крипторынка, который, скорее всего, от повышения ставки ФРС только выиграет. Дорожающие деньги увеличат спрос на доллар, а, следовательно, и на долларовые стейблкоины. Хранить деньги в стабильных цифровых валютах во многом удобнее и безопаснее, чем в фиатных долларах. При повышении ставки в краткосрочной перспективе могут “страдать” валюты развивающихся государств. Так как инвесторы отказываются от вложений в них в пользу более надежных гособлигаций США и депозитов в американских банках, которые поднимают ставки вслед за ФРС.

При низкой ставке дешевые кредитные доллары направляются, в том числе, и в другие страны. Также большинство национальных фондовых рынков коррелируют с фондовым рынком США и следуют за его ростом или снижением. Процентная limefx отзывы ставка ФРС напрямую влияет на традиционные финансовые, сырьевые и товарные рынки — но на каждый из них по-разному. Разберемся подробнее, как процентная ставка ФРС связана с фондовым, валютным и мировым рынками.

В ответ на вопрос о том, что будет, если ФРС повысит ставки, власти Китая полагают, что им удастся избежать непосредственного влияния на экономику государства от роста ставок, и влияние будет небольшим.
Также считается, что между ценами на сырьевые товары, например нефть, которые обычно рассчитываются в долларах, и ставкой ФРС существует взаимосвязь.
В 1816 году был образован Второй банк Соединённых Штатов; его полномочия не были продлены в 1836 после того, как он стал объектом критики со стороны президента Эндрю Джексона.
Вероятно, периоды перед этими заседаниями и после них будут отличаться повышенной волатильностью как на фондовом, так и на криптовалютном рынке.
Определяет процент, под который коммерческие банки могут получать краткосрочные кредиты.
Поэтому инвесторы заранее покупают доллары и ждут решения комиссии.

Показатели рынка труда в малом и среднем бизнесе в Америке сегодня самые высокие, а уровень безработицы снизился в два раза по сравнению с 2009 годом. ФРС полагает, что восстановление рынка труда имеет все шансы подстегнуть инфляцию и повышение оплаты труда, тем самым поддержав экономику государства. Каждый день банки проводят колоссальное число операций, и каждый из них старается увеличить осциллятор для форекс их объем для роста извлекаемой прибыли. Иногда клиенты без предупреждения приходят и снимают большую сумму денежных средств, вследствие чего уровень обязательных резервов финансового учреждения снижается и перестает соответствовать указаниям ФРС. ФРС запустила программу выкупа активов QE (quantitative easing — «количественное смягчение») в начале пандемии — в марте 2020 года.

Банки-члены[править править код]

В период кризиса, вопрос о процентной ставке стоял особенно остро. Так как прямые займы у ФРС (не через коммерческие банки) является достаточно сложным, и его считают займом «последней инстанции», претензий к регулятору было очень много. Ведь ни для кого не секрет, что валютные резервы многих стран содержаться в долларах США. Например, главными держателями американской валюты являются Китай и Россия. Именно эти страны реди многих и были против того, чтобы в 2008 году ФРС начала снижение процентной ставки, что неминуемо привело бы к снижению стоимости их валютных резервов. На валютном рынке ситуация более сложная, процентная ставка влияет на курсы валют на нескольких уровнях.

Учетная ставка ФРС США

Особенности и нюансы трейдинга можно познать лишь благодаря серьезному фундаментальному и техническому анализу рынков. Процентная ставка ФРС входит в список важнейших экономических показателей, которые следует учитывать перед открытием новых сделок. Мировой финансовый кризис сделал прежнюю стратегию регулирования ставок нежизнеспособной.

Низкая процентная ставка ФРС улучшает торговый баланс, стимулирует рост фондовых рынков, увеличивает доходы предприятий-экспортеров. Повышение ставки обычно приводит к удорожанию американского доллара, что в свою очередь повышает платежеспособность населения и уменьшает внешние долги США. Рост процентной ставки ФРС прежде всего сказывается на готовности инвесторов к риску, в том числе к вложениям в криптовалюты. Увеличение процентных ставок обычно приводит к увеличению волатильности на фондовом рынке. В такое время инвесторы предпочитают избавляться от высокорискованных активов и выходить в более стабильные активы вроде валют или долговых бумаг. Это толкает инвесторов к риску и поиску более доходных инструментов, в число которых входят акции и теперь уже криптовалюты.

Готовы ли рынки к повышению ставки на 75 б.п.

С 1837 по 1862 годы центрального банка формально не существовало. С 1862 до 1913 года в США по соответствующему закону действовала система национальных банков. Серия банковских паник в 1873, 1893 и 1907 годах создала серьёзный спрос на создание централизованной банковской системы. В управлении ФРС определяющую роль играет государство, хотя форма собственности капитала является частной — акционерная с особым статусом акций. Итак, важность процентной ставки ФРС заключается в том, что именно на ее основе высчитываются все остальные процентные ставки в стране. Например, так произошло, когда вливания денег в экономику, призванные компенсировать негативные последствия пандемии коронавируса, при околонулевой ключевой ставке в числе прочего привели к росту цен.

Изменение FFR чаще всего происходит в рамках очередного заседания комитета по открытым рынкам. Возможно и внеочередное изменение Federal Funds Rate, но для такого сценария нужны экстраординарные события в экономике. Увеличение количества денег в финансовой системе приводит к падению interest rate (накачивание системы деньгами происходит при покупке бондов). Эта схема возникает из-за необходимости поддерживать определенный объем резервов в ФРС. До пандемии минимально допустимый размер этих резервов рассчитывался как 10% от совокупного объема средств на срочных вкладах и расчетных счетах.

Ставка ФРС США: 2000 – 2023

Процентная ставка ФРС США влияет не только на рынки США, но и на экономику планеты в целом. Американская экономика остается крупнейшей в мире, поэтому политику ФРС нельзя игнорировать. При этом не стоит акцентировать внимание только на конкретном значении FFR, важна денежно-кредитная политика в целом, темпы изменения лучшие надежные поставщики форекс-сигналов ставок другими центробанками. Federal Funds Rate – важный, но не единственный показатель, который нужно учитывать при работе на финансовых рынках. Хотя криптовалюты являются отдельным классом активов, они тесно коррелируют с рынком акций, поэтому их цены из-за повышения ставки ФРС тоже могут снизиться.

Ставка ФРС США: на что она влияет и почему это важно

ФРС осуществляет денежную эмиссию, которую в основном направляет на покупку обязательств (облигаций) казначейства США (лишь в особых случаях покупаются другие активы). Таким образом, обменные операции с долларами основаны лишь на доверии к правительству США и финансовой системе США в целом. Данное постановление суда относится к практике применения Федерального закона о возбуждении деликтных исков к федеральным резервным банкам и не выносит никаких определений относительно статуса ФРС в целом. В июле 1979 года президент США Джимми Картер назначил Пола Волкера председателем ФРС.

Процентная ставка — это главный инструмент денежно-кредитной политики в арсенале ФРС. Изменяя ее, финансовый регулятор влияет на кредитную и экономическую активность во всей стране. В сочетании с повышением ставки это дает специфическое монетарное «комбо», которое на практике означает сильное сокращение избыточной ликвидности рынка.

Такое решение ФРС может спровоцировать распродажи на традиционных рынках, а заодно и на криптовалютном. В условиях гарантированного роста ключевой ставки ФРС главный фактор, который скажется на крипторынке, – это темпы этого роста. Сегодня основой для расчета процентной ставки служит целевой уровень инфляции, которого стремится достичь ФРС. Показатель уровня инфляции характеризует темпы роста экономики, поскольку современная экономическая наука считает умеренную инфляцию важным стимулом для роста ВВП.